信用卡盈利能力分析
我国信用卡产业起步于20世纪70年代，1979年中国银行广东分行与香港东亚银行签订协议，开始代理国外信用卡业务，信用卡从此开始进入中国内地。1995年广东发展银行首次发行了国内第一张真正意义上的信用卡，标志着我国进入了真正意义上的信用卡时代。进入21世纪后我国信用卡产业开始了实质性的发展，各家银行纷纷开展信用卡业务，2002年中国银联公司成立，同年工商银行率先成立了自己的信用卡结算中心——牡丹卡中心，随后各家银行纷纷效仿，这一系列事件标志着我国信用卡产业开始了公司化运营阶段。2003年和2004年是我国信用卡产业取得重大进展的年份。2003年被国内银行卡界称为“中国信用卡元年”，从此整个信用卡市场进入了全面竞争的时代。2009年4月，邮政储蓄银行正式发行信用卡。2010年我分行的进件量达到3742件，发卡量达到2183张，平均每个月发卡量为182张，而2011年上半年我行进件数已达2768件，发卡量达1592张，平均每个月发卡量为265张，与上年相比增长45.6%，可见发展速度之快。
信用卡已成为我国居民个人使用最为频繁的非现金结算工具，曰益深入到社会经济生活的各个方面。当前，各银行为抢占信用卡市场、争夺客户，发卡数量不断扩张，盈利能力却明显不足。在日益严峻的市场竞争态势下，如何转变经营方式，提高信用卡盈利能力，成为我行面临的一个重要课题。
一、信用卡市场发展现状
（一）信用卡发展侧重量的扩张，收入来源单一
1、信用卡市场发展重量轻质，竞争同质化严重。当前我国信用卡市场“跑马圈地式”发展，竞争侧重于卡量的扩张。为抢占市场，大多行不惜花重金扩大发卡量，信用卡营销手段层出不穷、升级不断，从价格战到产品战，再到礼品战，办卡送礼、刷卡赠礼、积分回馈等。这种粗放式的经营方式浪费了银行的大量资源，导致卡发得越多亏损越大。同时，大多行的信用卡产品同质化问题相当严重，在交易处理网络、政策法规、流程管理、信用政策等方面都很雷同；在目标体定位上也具有高度趋同性，目标市场过于集中，导致竞争过度，信用卡数量的急速增长并没有带来盈利水平的同步提升。
2、信用卡收入来源单一，盈利能力受制约。目前我行信用卡业务最大的收入来源首先是客户使用循环授信带来的利息收入，其次是商户POS机的回佣，再次是滞纳金，然后是分期付款手续费、取现费和年费。目前我行推出信用卡中，普卡为免年费，金卡为125元/年，但金卡首年免年费，刷满6次则能免收次年年费，使年费这块收入一直没有产生过；真正使用循环信用的客户较少，目前85%以上的客户每月全额还款，只有2%的客户经常使用循环信用。国外银行在信用卡循环利息上的收入占总收入的70%-80%，国内银行在循环利息上的收入只占总收入的30%-40%，如：我分行2010年信用卡利息收入44.23万，其中利息收入16.92万，占比仅为38.24%。且商户手续费收入也面临着费率低、还在不断下降的困境。
(二) 信用卡业务成本不断增大，盈利能力不强
1、竞争激烈加大营销成本。信用卡成本包括系统成本、人力成本、广告营销投入、催收成本等。据麦肯锡调查，即使在一般的营销和客户获取成本下，大约只有一半的客户可以为发卡行带来盈利；在更高的营销和获取成本下，可能只
有30%的客户可以带来盈利。银行为追求发卡量而不计成本、盲目营销、摊派办卡，不仅加大了运营成本，而且还会影响主机的交易处理速度，增加正常客户的业务处理等待时间，从而影响刷卡消费。同时，为了增加手续费收入而促进客户刷卡，银行不断地在广告、刷卡奖励上增加投入，但由于营销方式同质化，刷卡量增加有限且效应短暂，成本也在相应提高。
2、睡眠卡为银行带来较高的沉没成本。信用卡市场竞争激烈，各银行把发卡任务分摊给员工，完不成任务的员工只能另辟蹊径，出现信用卡数量“虚增”现象。据悉，熟人办理“空卡”的银行职员不在少数，造成很多人为了帮朋友完成任务而一再发卡，集多家银行信用卡于一身。因此，银行不断扩张的发卡量并没有带来想象中的收益，发卡量增长的速度快，睡眠卡增长的速度更快。据调查，在一线二线城市中，有80%属于“睡眠卡”( 未开通或开通后平均每月使用频次少于4次的卡)。剔除平均1个月使用1 次及以下的信用卡客户，中国仍有80%的信用卡客户平均每月使用频次少于4 次，即按照国际标准，中国至少八成的信用卡属于“睡眠卡”。大量的睡眠卡为银行带来较高的沉没成本，给社会资源尤其是金融资源造成了巨大浪费。
(三) 信用卡服务不到位，影响了信用卡使用率。
当前，信用卡市场竞争白热化，信用卡产品同质化，要在竞争中取胜，客户服务质量显得尤为重要。各银行都重视服务，但银行提供的服务有限性与客户需求无限性的矛盾，常常导致客户不满意，影响了客户使用信用卡的积极性。
1、客户对信用卡年费、服务费等收费问题争议最大。信用卡有各种收费项目，比如年费、挂失费、透支利息、取现费、超限费、滞纳金等。银行营销人员发卡任务重、压力大，为了完成任务，相当部分营销人员在向客户推销信用卡时，
告诉客户的只是办信用卡有什么好处，而信用卡的有关收费问题却避而不谈，也不提示客户信用卡使用不当会带来哪些风险，由此引发客户的不满。
2、附加服务较少、信息传送不畅最令客户不满。与信用卡专业服务相比，附加服务和信息传送是“短板”。附加服务存在需求多样性与供给相对单一性的矛盾，现有的服务状况难以满足客户个性化的需要。另外，信息传送不畅也会影响客户利益。比如，持卡人忘记还款，很少收到短信或者书面的提醒通知，在不知情的情况下，客户就被发卡行列入了人民银行征信系统黑名单，导致个人信用受损。
3、VIP服务难以达到客户期望。目前大部分VIP客户对信用卡服务的感知水平最低。因为VIP客户对信用卡服务的期望值较高，但目前整个行业的信用卡VIP服务尚未形成明显的特服务，导致VIP客户没有“物有所值”的感受。从目前发卡行已有的高端信用卡服务看，透支额度之外的增值服务同质化现象严
重，包括对持卡人赠送大额保险、提供机场贵宾服务、赠送医疗服务以及体育运动等增值服务，更像是对原有VIP客户服务的简单增加和汇总，缺乏核心竞争的元素，这已成为各银行在高端信用卡领域竞争时，急需摆脱和克服的软肋。
（四）信用卡风险频繁暴露，制约了信用卡业务的健康发展
1、循环信贷不良率有上升的苗头。银行为抢占市场，盲目追求发卡数量而过度发展，降低准入门槛、资信审查不严、促销过度，导致信用卡呆坏账率呈上升趋势。我行2010年信用卡资产减值损失为11.85万，占收入的比例达到27%，仅次于利息收入占比，可见坏账损失准备已不容小觑。坏账率上升的原因除了经济形势的变化，主要是由于信用卡业务扩张速度与银行风险管理水平不相匹配，单纯追求数量的粗放式发卡和营销方式造成业务的低效和潜在风险的累积。有的
工作人员在授信审核中未充分考虑他行累计授信总额是否已超过持卡人的还款能力，存在严重过度授信情况；个别还有意无意地忽视持卡人在他行已出现的还款困难情况，仍向其发卡或提高信用卡额度；还有部分在持卡人出现逾期等异常情况后，未及时采取止付、冻结等有效措施防止持卡人欠款进一步增加。
2、信用卡违规行为时有发生，加大我行管理风险。随着信用卡产业的快速发展，信用卡面临的风险形势日益严峻，、伪卡欺诈、ATM资金、短信和电话转账等风险案件日益增加，对银行
和持卡人的资金安全造成威胁，成为制约信用卡长期健康发展的重要因素。由于个人资源的共享体系和金融机构间的相互通报、登记制度没有真正建立起来，多头骗贷、恶意透支、逃套外汇、逃废债务等违法行为时有发生。信用卡恶意套现和养卡等行为给银行带来了严重的危害：一是增加了资金的使用成本，从而增加套现者偿还银行资金违约的风险，这个风险最终由银行承担；二是产生的这种虚拟交易影响了持卡人的信用记录，造成银行对持卡人信用评估的失真。如果银行根据这些虚拟交易调高持卡人信用等级，就会形成恶性循环，一旦提现水平超过了持卡人的偿付能力，最终银行将承担持卡人无法偿付的后果。
二、改善信用卡盈利能力的对策招行信用卡年费
1、信用卡发展模式应从粗放式发展向精细化经营转变。许多国家的信用卡发展实践表明，信用卡的发展都要经过跑马圈地的扩张期和精耕细作的稳健发展两个阶段。对于中国市场，一家发卡银行发卡量在500万张以下属于积累过程，500万张以上则开始盈利。邮储银行信用卡业务还处于发展初期，但也应以效益为中心，不断增强信用卡的功能，树立品牌优势，提升客户贡献度，使信用卡业务成为我行新的利润增长点。