2022中金所金融及衍生品知识竞赛真题模拟及答案(3)
共123道题
1、会导致相关同类企业违约相关性上升的情形是（）。（单选题）
A. 某企业参与衍生品交易产生巨额亏损
B. 食品行业受到安全性问题冲击
C. 某企业管理层受到违规处罚
D. 某企业因为经营不善出现业绩下降
试题答案：A
2、某可交割国债的票面利率为3%，上次付息时间为2014年12月1日，当前应计利息为1.5元，对应2015年6月到期的TF1506合约，其转换因子为（）。（单选题）
A. 0.985
B. 1
C. 1.015
D. 1.03
试题答案：B
3、影响部分参与利率下限期权价格的要素有（）。（多选题）
A. 利率下限
B. 标的波动率
C. 无风险利率
D. 参与比率
试题答案：A,B,C,D
4、以下属于期权合约的产品设计要素的有（）。（多选题）
A. 合约月份数量
B. 行权价格间距
C. 合约乘数
D. 权利金最小变动价位
试题答案：A,C,D
5、影响离岸市场美元兑人民币汇率的因素包括（）（多选题）
A. 中国官方公布的中间价
B. 市场上人民币的供需关系
C. 人民币的估值前景
D. 离岸人民币利率相对于美元利率的利差
试题答案：B,C,D
6、买入一张看涨期权合约的Delta总是（）。（单选题）
A. 等于1
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B. 大于1
C. 介于0到1之间
D. 介于-1到0之间
试题答案：C
7、如果执行价为1000的看涨期权的delta为0.15，同一行权价格的看跌期权的delta应该为（）。（多选题）
A. 如果是欧式期权，1000P的delta应该是-0.85
B. 如果是欧式期权，1000P的delta应该小于-0.85
C. 如果是美式期权，1000P的delta可能小于-0.85
D. 如果是美式期权，1000P的delta可能大于-0.85
试题答案：A,D
8、关于中证500指数的修正方法，正确的描述是（）（多选题）
A. 凡有样本股除息（分红派息），指数不予修正，任其自然回落
B. 凡有样本股送股或配股，在样本股的除权基准日前修正指数。修正后调整市值=除权报价×除权后的股本数+修正前调整市值
C. 当某一样本股停牌，取其最后成交价计算指数，直至复牌
D. 凡有样本股摘牌（停止交易），在其摘牌日前进行指数修正
试题答案：A,B,C,D
9、看跌期权的Delta值，随着标的资产的上涨而（）。（单选题）
A. 上涨
B. 下跌
C. 无法确定
D. 不变
试题答案：A
10、关于中证500指数的修正方法，正确的描述是（）（多选题）
A. 凡有样本股除息（分红派息），指数不予修正，任其自然回落
B. 凡有样本股送股或配股，在样本股的除权基准日前修正指数。修正后调整市值=除权报价×除权后的股本数+修正前调整市值
C. 当某一样本股停牌，取其最后成交价计算指数，直至复牌
D. 凡有样本股摘牌（停止交易），在其摘牌日前进行指数修正
试题答案：A,B,C,D
11、某客户卖出100手delta绝对值为0.5的沪深300看涨期权，当沪深300指数上涨1个点，客户的损益约等于（）。（单选题）
A. 盈利5000元
B. 亏损5000元
C. 盈利15000元
D. 亏损15000元
试题答案：B
12、假设欧元兑美元的即期汇率为1.1256，美元无风险利率为4%，欧元无风险利率为5%，6个月的欧元兑美元远期汇率为1.1240，则（）（单选题）
A. 此远期合约定价合理，没有套利机会
B. 存在套利机会，交易者应该买入欧元，同时卖出此远期合约
C. 存在套利机会，交易者应该卖出欧元，同时买入此远期合约
D. 存在套利机会，交易者应该买入欧元，同时买入此远期合约
试题答案：B
13、假设当前在欧洲市场欧元兑美元的报价是1.3096-1.3103，则当纽约市场的报价为（）时，两个市场间存在套利机会。（多选题）
A. 1.3098-1.3102
B. 1.3104-1.3106
C. 1.3093-1.3095
D. 1.3093-1.3098