期货基础知识-6
(总分100,考试时间90分钟)
一、单项选择题
(在以下各小题所给出的四个选项中，只有一个选项符合题目要求)
1. 能够被期货交易发达的国家的人们视为权威价格，并成为现货交易重要参考依据和国际贸易者研究世界市场行情依据的是______。A.现货价格 B.期货价格 C.期权价格 D.股票价格
3. 中国期货行业自律管理组织——中国期货业协会，诞生于______。A.2000年2月 B.2011年2月 C.2011年12月 D.2000年12月
4. 下列关于期货交易的杠杆效应的描述中，正确的是______。A.保证金比率越低，期货交易的杠杆效应越大 B.保证金比率越低，期货交易的杠杆效应越小 C.保证金比率越低，期货交易
的杠杆效应越不确定 D.保证金比率越低，期货交易的杠杆效应越稳定
5. 能够使股票价格指数也成为期货交易的对象的是1982年______开发的价值线综合指数期货合约。A.芝加哥商业交易所 B.美国堪萨斯期货交易所 C.纽约商业交易所 D.伦敦国际金融期货交易所
6. 期货价格具有对未来供求关系及其价格变化趋势进行预期的功能是期货价格发现的特点中的______。A.连续性 B.预期性 C.权威性 D.公开性
7. 期货公司的权力机构是______。A.董事会 B.监事会 C.总经理 D.股东会
8. ______是指符合条件的证券公司受期货公司委托，可以将客户介绍给期货公司，并为客户开展期货交易提供一定的服务，期货公司因此向证券公司支付一定的佣金。A.券商IB B.居间人 C.期货信息资讯机构 D.期货保证金存管银行
9. 期货交易流程的首个环节是______。A.开户 B.下单 C.竞价 D.结算
10. 下列不属于合约月份选择的影响因素的是______。A.合约流动性 B.合约月份不匹配 C.不同合约基差的差异性 D.不同合约比率的差异性
11. 期货投机的交易制度不包括______。A.担保交易 B.双向交易 C.当日无负债结算 D.强行平仓
12. 下列不属于缺口的类型的是______。A.特殊缺口 B.突破缺口 C.逃避缺口 D.疲竭缺口
13. 期货交易所的职能不包括______。A.提供交易的场所、设施和服务 B.按规定转让会员资格 C.制定并实施期货市场制度与交易规则 D.监控市场风险
14. ______期货交易所通常是由若干股东共同出资组建、股份可以按照有关规定转让、以营利为目的的企业法人。A.合伙制 B.合作制 C.会员制 D.公司制
期货套利15. ______是负责交易所期货交易的统一结算、保证金管理和结算风险控制的机构，履行结算交易盈亏、担保交易履约、控制市场风险的职能。A.期货公司 B.期货结算机构 C.期货中介机构 D.中国期货保证金监控中心
16. 下列关于期货居间人的表述中，不正确是______。A.居间人与期货公司没有隶属关系 B.居间人是期货公司订立期货经济合同的当事人 C.居间人无权代理签订《期货经纪合同》 D.居间人因从事居间活动付出劳务，有按合同约定向公司获取酬金的权利
17. 一般情况下，当会员某品种持仓合约的投机头寸达到交易所对其规定的投机头寸持仓限量______以上(含本数)时，该会员应向交易所报告其资金情况、头寸情况等。A.80% B.70% C.60% D.50%
18. 联系期货与现货的纽带是______。A.结算 B.交割 C.竞价 D.下单
19. 下列关于期货交易保证金的说法中，正确的是______。A.保证金交易使期货交易具有高收益和低风险的特点 B.交易保证金比率越低，杠杆效应越小 C.交易保证金以合约价值的一定比率来缴纳 D.交易保证金一般为成交合约价值的10%～20%
20. 集合竞价采用______原则。A.最优价格 B.时间优先 C.最大成交量 D.最小成交量
二、多项选择题(在以下各小题所给出的四个选项中，至少有两个选项符合题目要求)
21. 期货交易的履约方式包括______。A.实物交割 B.背书转让 C.对冲平仓 D.实物交收
22. 能源化工期货的上市品种有______。A.原油 B.汽油 C.取暖油 D.玉米
23. 2011年5月1日以后施行的法律法规有______。A.《期货交易管理条例》 B.《期货公司
期货投资咨询业务试行办法》 C.《期货公司管理办法》 D.《期货公司资产管理业务试点办法》
24. 会员制期货交易所会员应当履行的主要义务包括______。A.遵守国家法律、法规、规章和政策 B.遵守期货交易所的章程、业务规则及有关决定 C.按规定缴纳各种费用 D.接受期货交易所业务监管
25. 国际上，期货交易的结算层次有______。A.由结算机构对结算会员进行结算 B.结算会员与非结算会员或者结算会员与结算会员所代理客户之间的结算 C.非结算会员对非结算会员所代理客户的结算 D.结算会员之间的结算
26. 期货公司董事会除应当行使《中华人民共和国公司法》规定的职权外，还应当履行的职责有______。A.每年至少召开三次会议 B.审议并决定经理层拟定的客户期货交易保证金安全存管制度 C.审议并决定期货经纪公司的风险管理、内部控制制度 D.会议记录应当真实、准确、完整
27. 某种商品期货合约交割月份的确定，一般受该合约标的商品的______等方面特点的影响。A.生产 B.使用 C.储藏 D.流通
28. 当日无负债结算制度的实施的特点包括______。A.对所有账户的交易及头寸按不同品种、不同月份的合约分别进行结算 B.对平仓头寸与未平仓合约的盈亏均进行结算 C.对交易头寸所占用的保证金进行逐日结算 D.通过期货交易分级结算体系实施
29. 期货交易所对期货______资料的保存期限应当不少于20年。A.交易 B.结算 C.交割 D.开户
30. 结算完成后，交易所向会员提供的当日结算数据包括______。A.会员当日平仓盈亏表 B.会员当日成交合约表 C.会员当日持仓表 D.会员资金结算表
31. 假设在10月13日，大连商品交易所豆粕12月份期货合约的结算价是3800元/吨，则该合约下一交易日涨跌停板价格分别为______。A.3610元/吨 B.3648元/吨 C.3952元/吨 D.3686元/吨
32. 下列说法中，不正确的是______。A.现货交易的目的不是获得或让渡商品的所有权 B.期货交易的目的一般不是获得实物商品 C.套期保值者的目的是获得风险利润 D.套期保值者的目的是通过期货交易转移现货市场的价格风险
33. 套期保值者具有的特点是______。A.生产、经营或投资活动面临较大的价格风险 B.避险意识强，希望利用期货市场规避风险 C.希望通过承担价格风险获得收益 D.所持有的期货合约头寸方向比较稳定，且保留时间长
34. 下列会使套期保值者出现亏损的情况是______。A.卖出套期保值时，基差走弱 B.买入套期保值时，基差走弱 C.卖出套期保值时，基差走强 D.买入套期保值时，基差走强
35. 对于商品生产经营者来说，买入套期保值的操作，主要适用的情形有______。A.目前尚未持有某种商品，但已按固定价格将该商品卖出，担心市场价格上涨 B.预计在未来要购买某种商品，购买价格尚未确定时，担心市场价格上涨 C.按固定价格销售某商品的产成品及其副产品，但尚未购进该商品进行生产，担心市场价格上涨，购入成本提高 D.已经购买了某种商品，担心市场价格上涨
36. 当基差从“10美分/蒲式耳”变为“9美分/蒲式耳”时，下列说法中不正确的有______。A.市场处于正向市场 B.基差走强 C.市场处于反向市场 D.基差走弱
37. 在决定买入或卖出期货合约之前，应对合约的______进行充分地了解。A.交易品种 B.交割制度 C.质量 D.数量
38. 资金管理是指交易者对资金的配置和运用问题，它包括______。A.投资组合的设计 B.投资资金在各个市场上的分配 C.止损点的设计 D.收益与风险比的权衡
39. 下列关于套利限价指令的使用的说法中，正确的是______。A.如果套利者希望以一个理想的价差成交，可以选择使用套利限价指令 B.套利限价指令是指当价格达到指定价位时，指令将以指定的或更优的价差来成交 C.套利限价指令可以保证交易能够以指定的甚至更好的价位来成交 D.在使用限价指令进行套利时，需要注明具体的价差和买入、卖出期货合约的种类和月份
40. 常见的期货行情图有______。A.点数图 B.分时图 C.K线图 D.竹线图
三、判断是非题
41. 保证金交易使期货交易具有高收益和低风险的特点。
A. 正确 B. 错误
42. 会员制期货交易所不设专业委员会。
A. 正确 B. 错误
43. 期货保证金存管银行的设立是国内期货市场保证金封闭运行的必要环节，也是保障投资者资金安全的重要组织机构。
A. 正确 B. 错误
44. 一般而言，交易所或结算机构只向其会员收取保证金，作为会员的期货公司则向其客户收取保证金，两者分别称为会员保证金和客户保证金。
A. 正确 B. 错误
45. 金融期货交易不需要指定交割仓库，但交易所会指定交割银行。
A. 正确 B. 错误
46. 同一客户在不同期货公司会员处开仓交易，其在某一合约的持仓合计不得超出该客户的持仓限额。
A. 正确 B. 错误
四、综合题(在以下各小题所给出的四个选项中，至少有一个选项符合题目要求)
47. 下列关于法律风险的说法中，不正确的是______。A.法律风险是指在期货交易中，由于相关行为(如签订的合同、交易的对象、税收的处理等)与相应的法规发生冲突致使无法获得当初所期待的经济效果的风险 B.有的机构不具有期货代理资格，投资者与其签订经纪代理合同就不受法律保护，投资者如果通过这些机构进行期货交易就会面临法律风险 C.法律风险是指在期货交易中，由于相关行为(如签订的合同、交易的对象、税收的处理等)与相应的法规发生重合致使无法获得当初所期待的社会效果的风险 D.有的机构不具有期货代理资格，投资者与其签订经纪代理合同受法律保护，投资者如果通过这些机构进行期货交易不会面临法律风险
发布评论